Кредитная организация была учреждена группой «Интеррос» в конце 1994 года в Санкт-Петербурге под наименованием «Балтонэксим Банк». При губернаторе Владимире Яковлеве ключевым направлением деятельности финучреждения было обслуживание счетов городской казны, местных бюджетов и бюджетных предприятий. В 2001 году акции банка выкупили несколько петербургских компаний, он стал активно развивать рыночное, розничное направления. В 2003 году организация была переименована в «Балтинвестбанк» (полное наименование — ОАО «Балтийский Инвестиционный Банк»). В сентябре 2004 года кредитная организация поглотила самарский Промавтобанк; основным акционером Балтинвестбанка стал Самарский подшипниковый завод Александра Швидака и его партнеров.

В ноябре 2015 года Балтинвестбанк приостановил осуществление переводов денежных средств юридических лиц в части операций на перечисление средств в бюджеты всех уровней и государственные внебюджетные фонды по решению Северо-Западного ГУ ЦБ. Одновременно ЦБ и АСВ начали в банке проверку, по результатам которой было принято решение о начале финансового оздоровления кредитной организации. Позднее стало известно, что инвестором для участия в мероприятиях по предупреждению банкротства Балтинвестбанка был выбран Абсолют Банк, который в 2014 году досрочно завершил финансовое оздоровление банка «КИТ Финанс». По сведениям газеты «Коммерсант», спасение банка обойдется государству в 32,3 млрд рублей, которые будут выделены в виде трех траншей — десятилетнего кредита в размере 21,9 млрд рублей под 0,5% годовых, кредита на 9 млрд рублей сроком на два года и кредита на 1,4 млрд рублей сроком на шесть лет по ставке 6% годовых.

До недавнего времени основными бенефициарами кредитной организации выступали выходец из Инкомбанка, предприниматель Вадим Егиазаров (22,12%), Александр Швидак (15,30%), принц Михаэль фон Лихтенштейн (15,04%), председатель совета директоров Балтинвестбанка и экс-депутат Заксобрания Санкт-Петербурга Юрий Рыдник (16,90%), гражданин Кипра Папакристофору Кристодулос (8,09%), Анастасия Павлова (6,54%), Андрей Цаплин (5,39%) и прочие акционеры-физлица, чьи доли не превышали 5%.

В апреле 2016 года банк полностью перешел под контроль санатора — Абсолют Банка.

Головной офис банка расположен в Санкт-Петербурге, сеть подразделений Балтинвестбанка охватывает Ленинградскую, Архангельскую, Самарскую области, Москву, Краснодар, Екатеринбург и ряд других городов, преимущественно в центральной России, Поволжье и Северо-Западном федеральном округе, и включает в себя шесть филиалов и 39 дополнительных офисов. Для держателей пластиковых карт банка установлено порядка 79 собственных банкоматов в различных городах России, также к услугам клиентов банкоматы ОРС на льготных условиях (для владельцев карт банка в рамках зарплатного проекта комиссия за снятие наличных в банкоматах не взимается). В Санкт-Петербурге, помимо центрального офиса, функционирует 17 отделений кредитной организации. Среднесписочная численность персонала на 1 января 2015 года составляла свыше 1,7 тыс. человек.

Среди клиентов банка — ведущие федеральные и региональные организации: ООО «Автоконцепт Ко», ЗАО «Буер», ГК «ВБМ-Групп», ОАО «Генеральная Строительная Корпорация», «Гранд Отель Европа», СПб ГУДП «Центр», ГУП «Гуион», СПб Гуманитарный Университет Профсоюзов, ГП «Дорсервис», ОАО «Звезда-Энергетика», федеральная сеть супермаркетов цифровой техники «КЕЙ», ОАО «Компания Усть-Луга», холдинг «Ленполиграфмаш», ГК «Модерам», СПБ ГУП «Мостотрест», ЗАО «Национальная Спутниковая Компания», ООО «Онего Шипинг», концерн «Орими», ЗАО «Петербургский нефтяной терминал», ЗАО «Пилон», концерн «Питер», ЗАО «ПО «Возрождение», ООО «Росскат-Сервис», ООО «РП Империя», ООО «Рэмос-Альфа», ООО «Самара-Центр», ФГАОУ ВПО «Северный (Арктический) федеральный университет», ООО «СтройГазСервис», ООО «Сургутэкс», ООО «СтройТеплоЭнергоПроект», ООО «ТЭФ «Балт-Форвард», «О2 Development», ОАО «Центр Судоремонта «Звездочка», ЦКБ МТ «Рубин», ООО «Штерн», ЭДС-Холдинг, и многие другие.

Общий список услуг банка для корпоративных клиентов (в том числе для представителей малого бизнеса) включает в себя РКО, дистанционное обслуживание, размещение свободных средств на депозиты в банке, зарплатные проекты и карты для бизнеса, валютный контроль, конверсионные и депозитарные услуги и др. Частным лицам банк предлагает вклады, пластиковые карты (Visa и Master Card), денежные переводы («Золотая Корона», Contact, Western Union) и оплату услуг (коммунальные и абонентские платежи, оплата услуг через систему «Город» и прочие платежи), аренду сейфов и ячеек, паевые фонды (УК Балтинвест), страховые продукты (партнер — страховое АО «ВСК»).

Необходимо отметить, что в ноябре 2015 года почти все основные показатели деятельности банка претерпели существенные негативные изменения, вызванные проблемами с ликвидностью, за которыми последовала необходимость в финансовом оздоровлении кредитной организации. В результате за январь-ноябрь 2015 года активы нетто кредитной организации сократились на 28,6%, составив к 1 декабря 56,0 млрд рублей. За указанный период в пассивах наблюдалось сокращение в два раза объема средств корпоративных клиентов, а также погашение более 90% задолженности банка по МБК за счет возврата кредитов Банку России. Заметное влияние на сокращение пассивов оказало и уменьшение объема собственного капитала под давлением убытков и доначислений резервов. В структуре активов основное снижение пришлось на портфель ценных бумаг, потерявший с начала 2015 года в объеме почти 80%. В целом отрицательная динамика коснулась всех основных статей активов без исключения, хотя в абсолютном выражении сокращение оказалось гораздо меньшим, чем по портфелю ценных бумаг.

Крупнейшим источником пассивов банка остаются вклады физлиц — по сравнению с другими статьями пассивов именно они продемонстрировали минимальное снижение в объеме с начала 2015 года (-9,2%). Существенная часть ресурсов от населения привлечена на сроки от одного года до трех лет. Структуру клиентских обязательств банка дополняют средства предприятий и организаций, объем которых с начала 2015 года уменьшился более чем вдвое. Существенное сокращение наблюдалось как в остатках на расчетных счетах, так и по депозитам различной срочности. Исключение составили лишь депозиты срочностью свыше трех лет (в том числе в виде субординированных займов), объем которых «прирос» на 42%. Ежемесячные обороты по расчетным и текущим счетам клиентов банка в целом стабильные, в среднем в 2015 году превышали отметку в 40 млрд рублей, за исключением ноября, где обороты сократились почти вдвое. Необходимо дополнить, что по состоянию на 1 декабря 2015 года у банка имеются неисполненные клиентские обязательства на сумму 6,7 млрд рублей.

После погашения задолженности перед ЦБ доля средств, привлеченных на межбанковском рынке, сократилась в пассивах до незначительной отметки — 2,4%. Вместе с полным погашением долга перед ЦБ к 1 декабря 2015 года в ноябре сократился втрое и внутримесячный объем средств, привлекаемых от регулятора, хотя и остается весьма внушительным — 47,5 млрд рублей (на максимуме в 2015 году банк привлекал в течение месяца почти 200 млрд рублей от регулятора). На 1 декабря 2015 года у банка имелись неисполненные межбанковские обязательства в размере 1,25 млрд рублей.

Норматив достаточности собственных средств банка (Н1.0) на 1 декабря 2015 года не выполняется в соответствии с минимальными требованиями ЦБ, составляя 3,29%.

На текущий момент в структуре активов нетто преобладает кредитный портфель — 57%. Заметная часть активов приходится на основные средства — 18,8%. Еще 13,1% занимают прочие активы, представленные преимущественно различными требованиями. Портфель ценных бумаг составляет 9,6%. Обращает на себя внимание низкая доля высоколиквидных активов (0,8%): на 1 декабря 2015 года банк не выполнял нормативы мгновенной и текущей ликвидности (4,4% и 18,2% соответственно) по требованиям ЦБ.

В составе кредитного портфеля 75% всех кредитов выдано корпоративным клиентам, остальное — «розница»; значительная часть всех ссуд выдана на долгосрочный период (более одного года). Просрочка по портфелю на 1 декабря 2015 года показана на уровне 4,7%, что ненамного превышает аналогичный показатель на начало 2015 года (3,9%). При этом уровень резервирования увеличился с начала года более чем вдвое и составляет 11,2%. Залогом имущества портфель обеспечен не полностью — лишь на 84,6%.

Вложения в ценные бумаги существенно сократились с начала 2015 года, потеряв в объеме 76,4%. Свыше 80% оставшегося портфеля сформировано акциями российских компаний. Однако внутри месяца банк поддерживает высокие обороты по операциям с облигациями, в том числе по сделкам РЕПО, используемым для привлечения ликвидности у Банка России. Таким образом, фининститут совершает операции с ликвидными инструментами качественных эмитентов.

На рынке межбанковских кредитов Балтинвестбанк традиционно выступает нетто-заемщиком, привлекая основной объем фондирования от Банка России. Фининститут достаточно активен на валютном рынке, где ежемесячный объем его операций в 2015 году в среднем составлял 200—300 млрд рублей.

За январь-ноябрь 2015 года банк понес убыток в размере 455,9 млн рублей. За 2014 год чистая прибыль составила 585,1 млн рублей. Убытки текущего года обусловлены чистым отрицательным процентным доходом и расходами по резервированию.

С 24 декабря 2015 года функции временной администрации по управлению ПАО «Балтинвестбанк возложены на АСВ, 20 января 2016 года руководителем временной администрации назначен Константин Яковлев.

Совет директоров: Андрей Дегтярев (председатель), Николай Василевский, Маартен Пронк, Инга Царенкова, Константин Яковлев.

Правление: Константин Яковлев (председатель), Максим Козырев.